Kogo dotyczą nowe regulacje?
MICA i TFR obejmują przedsiębiorstwa świadczące usługi związane z kryptowalutami, takie jak:
- przechowywanie i administrowanie kryptoaktywami,
- prowadzenie platform obrotu,
- wymiana kryptoaktywów na waluty fiat lub inne kryptoaktywa,
- wykonywanie zleceń w imieniu klientów,
- doradztwo w zakresie kryptoaktywów,
- zarządzanie portfelem kryptoaktywów,
- świadczenie usług transferu kryptoaktywów.
Nowe obowiązki dla przedsiębiorców krypto
Najbardziej uciążliwym wymogiem dla przedsiębiorców kryptowalutowych będzie konieczność posiadania funduszu własnego. Podmioty świadczące usługi z zakresu kryptoaktywów będą musiały utrzymywać fundusz w wysokości co najmniej:
- 350 000 euro lub
- 2% średniej kwoty rezerwy aktywów lub
- ¼ stałych kosztów pośrednich z poprzedniego roku.
Dodatkowo wprowadzono trzy stopnie zabezpieczeń ostrożnościowych:
- 50 000 euro dla podmiotów zajmujących się wykonywaniem zleceń, plasowaniem kryptoaktywów, transferami, przyjmowaniem zleceń oraz doradztwem,
- 125 000 euro dla przedsiębiorców przechowujących kryptoaktywa i dokonujących ich wymiany na waluty fiat,
- 150 000 euro dla podmiotów prowadzących platformy obrotu kryptoaktywami.
Zabezpieczenie to musi przyjąć formę funduszy własnych lub polisy ubezpieczeniowej – co rodzi pytanie, jak ubezpieczyciele podejdą do nowych regulacji.
Koniec anonimowych transakcji?
Dotychczas procedura Know Your Customer (KYC) obowiązywała przy transakcjach powyżej 1000 euro. W nowej rzeczywistości KYC będzie wymagane dla każdej transakcji. Nowe przepisy nakładają na dostawców usług obowiązek zbierania co najmniej imion i nazwisk stron transakcji oraz numerów rachunków płatniczych – nawet jeśli wartość transakcji nie przekracza 1000 euro.
Regulacje te dotyczą jednak wyłącznie podmiotów świadczących usługi na rynku krypto, a nie prywatnych transakcji Peer2Peer. Oznacza to, że osoby wymieniające kryptowaluty poza giełdą wciąż mogą pozostać anonimowe – co w praktyce podważa argument o przeciwdziałaniu praniu pieniędzy i finansowaniu terroryzmu.
Podsumowanie
MICA i TFR wprowadzają surowe wymogi dla przedsiębiorców kryptowalutowych, które mogą wyeliminować z rynku mniejszych graczy. Obowiązkowe fundusze własne, wymóg ubezpieczenia oraz rozszerzona procedura KYC znacząco zmienią funkcjonowanie branży.
